规模“秒杀”茅台！刚刚，巨无霸定价了

千呼万唤始出来，金龙鱼IPO定价终于出炉！

24日凌晨，益海嘉里金龙鱼粮油食品股份有限公司（金龙鱼）发布公告，称与联席主承销商中信建投和中金协商确定，将发行新股逾5.42亿股，发行价为25.70元／股。

值得注意的是，金龙鱼将于9月25日进行网上和网下申购。

总市值近1400亿

根据公告，金龙鱼拟发行5.42亿股，占发行后总股本的比例为10％。按此比例计算，金龙鱼还未上市，总市值将达到1393亿元。

招股书显示，其募资需求合计为138.7亿元，将用于厨房食品项目，包括食用油、面粉及综合项目。这也意味着，金龙鱼成为创业板有史以来IPO募资规模最大的企业。

根据23日收盘后的创业板各股总市值来看，宁德时代以4589亿元排名第一。金龙鱼还没有上市，就以近1400亿的总市值跻身创业板第7名，高于“猪中茅台”温氏股份，略低于蓝思科技。

由于创业板上市首日不设涨跌幅，金龙鱼仅需上涨230％，可以成为创业板一哥，只需要上涨60％，就可以跻身创业板市值前三名。

营收相当于两个茅台

虽然此次IPO代码最后定为“金龙鱼”，事实上作为国内知名的粮油品牌，金龙鱼仅仅是上市主体益海嘉里旗下众多品牌中的一个。

公开资料显示，益海嘉里是国内最大的农产品和食品加工企业之一，旗下拥有“金龙鱼”、“胡姬花”、“香满园”、“欧丽薇兰”等多个知名品牌。

根据尼尔森数据，报告期内，公司在小包装食用植物油、包装面粉现代渠道、包装米现代渠道市场份额排名第一。

根据招股书显示，益海嘉里2017年至2019年的营业收入分别为1507.66亿元、1670.74亿元及1707.43亿元。

这是什么概念呢？

2019年年报显示，贵州茅台2019年的营收为888.54亿元，蒙牛乳业2019年的营收为791.64亿元，伊利股份2019年的收入为902.23亿元。

也就是说，从年营收来看，益海嘉里＝2个贵州茅台＝蒙牛＋伊利

从创业板整体情况来看，2019年创业板营收前三甲分别为上海钢联、温氏股份、宁德时代，3家上市公司去年营收分别达960.55亿元、572.4亿元、296.11亿元。以此来看，益海嘉里2019年的营收也可位居创业板榜首。

从净利润来看，2017年至2019年，益海嘉里归母净利润分别为50亿元、51亿元和54亿元，与调味品龙头海天味业2019年53亿元的归母净利润相当。

和海天味业一样，2020年初，新冠疫情反而助推了益海嘉里业绩增长。

最新披露的招股书显示，今年上半年，益海嘉里实现营业收入869.73亿元，同比增长10.53％；实现归母净利润30.08亿元，同比增长88.35％。

在一些投资者看来，益海嘉里上市后，凭借其营收实力和市值的增长速度，有望成为“创业板的海天味业”。

97岁“亚洲糖王”的传奇

根据招股书显示，金龙鱼的发行人直接控股股东为香港公司Bathos，持有金龙鱼99.99％的股份，而Bathos系丰益中国（百慕达）的全资子公司。

虽然根据丰益国际的持股情况来看，该公司不存在实际控制人。但是据益海嘉里官网显示，该公司由著名华侨郭鹤年与其侄子郭孔丰共同投资。

虽然不清楚丰益国际最终持有金龙鱼多少股份，但是根据丰益国际的前4大股东的情况来看，郭氏家族至少持有42％以上的股份。

作为马来西亚首富，郭鹤年目前以110亿美元（约合690亿元人民币）的身家位居福布斯富人实时排行榜的173位。

2019年福布斯全球亿万富豪榜排名第104位，财富值128亿美元。

公开资料显示，现年97岁的郭鹤年，在年仅24岁时，只身赴往新加坡，并以10万令吉为资本，创办首间公司——Leo公司，经营商务、船务经纪等。

1949年郭鹤年的父亲去世，郭鹤年从新加坡返回马来西亚，在母亲的建议下兄弟三人开始合资开公司，成立郭氏兄弟有限公司，子承父业，继承东升公司的传统业务，经营大米、面粉、豆类、食糖等食品。由于郭鹤年才识出众，加上拥有创业经验，被推举为公司董事主席。

郭鹤年曾买下大批土地来种植甘蔗，在1973年全世界白糖价格上涨的时候，郭鹤年凭借着甘蔗园一举成为了世界级的白糖销售。据说在鼎盛时期，郭鹤年掌控了全世界差不多10％的食糖总量。因此，郭鹤年被称为“世界糖王”。

事实上，郭鹤年不仅被称作“世界糖王”，还有一个大家更为熟知的称号——“酒店大王”。1971年，他在新加坡创建了第一间豪华酒店，取名“香格里拉”，在英文中是世外桃源的意思。

从此，郭鹤年在酒店业大举出击，先后在马来西亚、泰国、香港、斐济、汉城、菲律宾和中国大陆建立了香格里拉酒店，并在马来西亚槟城建有沙洋酒店和康塔酒店。在郭鹤年的悉心培植下，香格里拉酒店集团已成为一个跨国性的酒店网络，仅在中国就有50多家香格里拉酒店。

图片来源于香格里拉官网

因此，郭鹤年本人继“糖王”之后，又赢得了东南亚“酒店大王”的美誉。

来源：中国基金报微信