股权转让存疑 华谊嘉信反复被问询

股权转让是今年比较热门的话题，对此市场资金也是比较追捧。之前光洋股份在11个交易日收获10个涨停板，累计涨幅超160%。而华谊嘉信和新大洲A在消息公布后，在盘面环境弱势的情况下，仍然实现两个涨停。不过对于投资者来说，参与炒作可以，但能否值得长期持有还是要分开来看，因为后续股权转让能否顺利进行，还存在不确定性。比如，华谊嘉信的股权转让就反复收到监管的问询函。

记者从公司最新的公告中看到，针对近期公司的股权转让事宜，在之前问询的基础上创业板公司管理部又提出四个问题：

1、根据函件回复，上海开域的控股股东SINO是一家由 KKR在新加坡设立的有限责任公司。请说明SINO与KKR之间的股权控制结构，并结合相关方董事会成员构成、股东大会表决比例等，说明KKR是否控制SINO，并报备相关证明材料。

2、结合上海开域董事会成员构成、股东大会表决权比例、业务经营管理安排等，说明SINO 控制上海开域的依据及其合理性。

3、根据函件回复，华谊嘉信尚未取得上海开域及其上层股东追溯至KKR的注册登记证明文件，也无法从刘伟及开域集团处获知上海开域的实际控制人信息。请上海开域说明无法提供前述证明文件的具体原因；请刘伟说明筹划控制权变更过程中，对交易对手方的股权控制关系、业务经营情况等的调查情况和措施。

4、根据上海开域与刘伟签署的《意向协议》约定，交易方是“开域集团直接或间接设立的SPV或指定第三方”，请明确说明交易方的具体范围、预计确定时间、上海开域或KKR是否控制交易方；如否， 请说明交易方的实际控制人，及以上海开域名义签署《意向协议》的原因。

其实，除了监管的反复问询，针对此次股权转让的不确定性华谊嘉信在此前的公告中就有过说明：本次签署的《投资框架意向性协议》仅为双方的意向性约定，并且控股股东刘伟尚未收到中国证监会最终处罚决定书，刘伟拟转让股份暂不具备处置条件，交易能否最终完成存在重大风险。

由此可见，公司控股股东因之前涉嫌信批违规，对此次股权转让成功与否有着重要影响，这还需要进一步等待证监会的认定结果。不过，据记者了解，对于那些之前因公司涉嫌信批违法违规权益受到损害的投资者来说，无需等待证监会的最终处罚结果。因为根据《证券法》及最高法院虚假陈述司法解释规定，目前相关权益受损的投资者是可以向有管辖权的法院提起民事赔偿诉讼的。如果投资者是于2018年5月17日前买入，并在2018年5月17日之后卖出或继续持有并造成损失的可发起索赔，现在可以将姓名、联系电话与交易记录（建议为Excel文件）发送到[email protected]的邮箱，参与由《证券市场红周刊》“民间维权”栏目组组织的索赔预征集活动，索赔条件将根据证监会最终的《行政处罚决定书》调整。索赔主张的范围可以包括投资差额、佣金、印花税损失等，但最终的获赔标准与获赔金额都将以法院认定为准。投资者在未获得赔偿前，无需支付任何律师费用。

回顾公司涉嫌违法违规事项，记者从《行政处罚事先告知书》中可以看到：经查明，华谊嘉信在2013年12月3日公告的上市公告书存在虚假记载。2013年2月19日至2月22日，华谊嘉信与上海东汐广告传播有限公司、上海波释广告有限公司、北京美意互通科技有限公司就股权收购交易框架达成初步意向。3月11日，华谊嘉信召开董事会，审议通过《关于筹划重大资产重组事项》的议案，长城证券有限责任公司为本次配套融资的主承销商。2013年9月6日，中国证监会审核通过华谊嘉信该项重大资产重组方案。2013年10月31日，长城证券向84名认购对象发出了《认购邀请书》。2013年11月4日，长城证券收到13家认购对象的申购报价单，最终确定发行对象包括北京千石创富资本管理有限公司。千石资本以“千石资本-天泽6号-李晓龙”专项资产管理计划认购华谊嘉信定向增发股票135万股，认购价格为22.51元/股。千石天泽6号为单一委托人委托设立的一对一资产管理计划，委托人为刘伟的高中同学、华谊嘉信前员工李晓龙。

证监会表示，现有证据足以认定，刘伟涉嫌实际控制千石天泽6号认购华谊嘉信非公开发行的股票。而华谊嘉信公告的《上市公告书》披露，“本次发行对象与本公司之间不存在关联关系”。另外，华谊嘉信完成上述非公开发行股票后，无正当理由未披露该次非公开发行股票的发行情况报告书。对此，证监会拟决定：对公司责令改正，给予警告，罚款40万元；对刘伟给予警告，罚款20万元。

综上所述，华谊嘉信对于监管的问询作何解释值得市场关注，对于此次事件我们也会持续跟踪报道，同时，符合维权条件的投资者也可通过相关途径依法进行维权。