新加坡电力行业SWOT分析

导语

新加坡位于马来半岛南端、马六甲海峡出入口，北隔柔佛海峡与马来西亚相邻，南隔新加坡海峡与印度尼西亚相望。由新加坡岛及附近63个小岛组成。新加坡岛东西约50公里，南北约2公里，地势低平，平均海拔15米，最高峰163.63米，海岸线长200余公里20世纪60年代，新加坡陆地面积581.5平方公里，经过多年填海造地，目前已增加24%，政府计划到2030年再填海造地100平方公里。截至2018年年底，新加坡全国人口约为564万人，GDP总量约为3642亿美元。

一、电力行业概况

1. 电力生产与需求

新加坡发电以火电为主，截止2018年年底，发电总量为52904.8GWh，其中，燃气发电占发电总量的95.4%，燃油发电占0.6%，燃煤发电占1.3%，其他能源发电占2.8%。截至2018年3月底，电力总装机容量为13614.4MW。2018年全年总用电量为50448.9GWh，其中工业用电占42.5%，商业服务类用电占36.8%，交通运输类用电占5.8%，居民用电占14.3%，其他用电占0.5%。

2. 电力传输与配送

新加坡能源资产公司（SP Power Service）作为输配电运营商，主要负责运维输配电网络、进行系统规划、投资等。其子公司新加坡电网公司（SP Power Grid）是唯一的输电许可商，负责新加坡输、配电网的建设和维护。

新加坡输电网电压等级分为400kV、230kV和66kV，配网电压等级包括22kV和6.6kV，电网阻塞情况不严重。虽然新加坡电网与马来西亚电网连结，但仅用于事故支援备用，很少有跨境电力输送。此外，东盟地区拟建设区域电网，预计2020年建成老挝、泰国和马来西亚间的互联电网，此后再逐步纳入新加坡等国。

3. 电力监管机构

新加坡与电力相关的管理机构主要有以下三个：

（1）贸易与工业部（MTI），是新加坡商务主管部门，主要职责是吸引外部投资，创造就业机会，改善人民生活，指导经济发展。下设10个机构：科技研究局（A*STAR）、竞争委员会（CCCS）、经济发展局（EDB）、能源市场局（EMA）、旅游执照局（STB）、国际企业发展局、裕廊镇集团（JTC）、标准、生产力和创新局（HLB）、圣淘沙发展集团（SDC）和旅游局。

（2）能源市场管理局（EMA）是新加坡贸易和工业部下属的法定机构，EMA扮演着三个关键的角色：即电力系统运营商、行业开发商和行业监管者。EMA的主要目标是确保可靠和安全的能源供应，促进能源市场的有效竞争，并在新加坡发展充满活力的能源行业。EMA下设5个司：经济监管司、企业服务司、能源规划与发展司、工业监管司和电力系统运行司。

（3）电力系统运行商（PSO）是新加坡电力系统的运营商，负责向消费者供电，并保证电力系统运行的安全性，同时负责电力系统研究，新建电厂审批，颁发电力及燃气运输许可等。

4. 电力市场

新加坡1998年开始建立批发市场，组建EMA，设立PSO，负责电网安全稳定运行，按分电压等级核算输电网的使用费。2001年，按容量大小分阶段向用户开发零售市场。2018年起，逐步全面放开零售市场。在批发市场上，发电商实行竞价上网，零售商按照竞价形成的统一价格支付其用户的用电量；在零售市场上，零售商以不同种类的价格套餐向自选电力的用户供电，非自选用户则按政府管制电价向市场支持服务商购电。此外，新加坡能源市场局和新加坡交易所（SGX）于2015年合作推出电力期货市场，为市场参与者提供风险管理工具。

市场主要成员有新加坡能源市场管理局（EMA）、新加坡能源市场公司（EMC）、发电商、售电商和新加坡能源服务公司等。

5. 电价

新加坡电价与国际油价波动密切相关，电价平均每季度或每半年随市场变化调整一次。新加坡零售电价由三部分构成，包括电能费用、过网费以及EMC、PSO和SP Power Assets收取的管理费。目前，新加坡电力零售商向自选用户提供的电价产品主要有五种：固定电价、指数电价、管制折扣电价、批发市场结算电价和组合电价。2018年，新加坡平均电价为0.219新元/kWh（相当于1.13元人民币/kWh）。

6. 发展规划

新加坡加入全球应对气候变化的行动中，承诺到2030年将排放强度降低到2005年的36%。具体做法是：减少能源使用，提高能效，并转向可再生能源和清洁的燃料。

二、电力行业SWOT分析

1. 优势

经过20多年的电力市场改革，目前新加坡电力市场基础设施完备，市场结构多元化，监管也比较有利，电价机制设置也比较成熟，已经实现电网全国覆蓋（除一些比较小的岛屿），其供电质量在全球处于领先水平。

2. 劣势

新加坡资源种类稀少且匮乏，90%以上的发电燃料（天然气）依赖进口，因此一旦其进口出现问题，比如天然气供应中断或减少、天然气价格暴涨等，新加坡国内供电将会存在很大的隐患。

新加坡电力市场目前是供过于求的市场，且其电力基础设施比较完备，大规模置换的可能性极低。这意味着新加坡未来几年内在电力行业引入大规模投资的可能性不大，且建立新的发电站也基本上没有可能。

3. 机遇

新加坡液体天然气进口规模将会继续扩大，进而导致其再气化规模的扩大，这就为电力公司提供一个燃料供应和对液化天然气再气化进行投资的商机。新加坡如果未来发展成为液化天然气的贸易中心，这一地位优势将会增强新加坡国内液化天然气的供应保障。

东盟提议的东盟联合电网计划，包括马来西亚和印度尼西亚等国家，这意味着新加坡将会向这些电力匮乏的国家输出电力，增加投资收益。

4. 挑战

过度依赖进口天然气，国内电力供应将会更容易受到天然气供应中断和其价格波动的不利影响。

电力市场自由化改革已经进入到最后阶段，在此期间，任何程序的拖延都会影响投资者的投资热情和改革进程。此外，国家的政策和措施对私营部门有重大的影响，但是在某些方面，政府对市场信息公开的程度较低，市场不透明，也将在一定程度上制约投资者的投资热情和决策。

三、电力行业准入限制

新加坡2001年通过了电力法，并以此为基础制定了《电力许可证管理制度》、《输电管理规定》、《电力市场管理规则》等一系列完善的法律法规，保障市场有序运行。新加坡实行发电和零售许可证制度，新加坡能源市场局负责颁发许可证。

四、中资企业在新加坡电力行业投资情况

目前，我国对新加坡的投资以并购为主，在新加坡开展电力业务的中国企业包括中国能源建设集团、中国电力建设集团、中国华能集团、中国核工业集团、远景能源等。

部分内容来自：商务部对外投资合作指南

（来源：国际电力观察）