新加坡家族办公室的相关监管法规（新加坡家族办公室系列之四）

单一家族办公室的组织构架

单一家族办公室的组织构架

设立单一家族办公室的七大功能

设立单一家族办公室的七大功能

设立单一家族办公室典型架构时间线

以下是我们如何协助您和家族设立一家单一家族办公室的流程。若您希望继续与外部顾问合作， 或是采用联合家族办公室的服务，我们也可为您效劳。

设立单一家族办公室典型架构时间线

新加坡监管法规和机构

在满足家族办公室的众多需求时，单一家族办公室（“SFO”）有时可能会为了实现其目标而无意中从事诸如基金管理或财务咨询之类的受监管活动。

新加坡金融管理局（“MAS”）在这方面取得了很大进步。为了使SFO能够满足家族在管理自己的专有资金方面的要求，MAS明确表示有意将从事基金管理和金融活动的SFO免于监管和许可要求。

单一家庭办公室（SFO）在新加坡相关法令中如何被定义？SFO是否获得豁免许可？

SFO通常是指仅为一个家庭或代表一个家庭管理资产并且由同一家庭的成员全资拥有或控制的实体。在这种情况下， “家庭” 一词可能是指单个祖先的直系后代，以及这些人的配偶，前配偶，收养子女和继子子女。

根据SFA和FAA，对于分别向相关公司提供资 金管理和财务咨询服务，存在类别许可豁免。根据《证券及期货条例》附表2附表5（1）（b）的规定，《证券及期货条例》可依赖为该公司管理相关公司的资金的公司提供的豁免。

以下说明可能属于该豁免的证券及期货条例的所有权结构示例：

寻求豁免

以下信息将有助于MAS对此类豁免申请成为SFO进行评估：

证券及期货条例的股东和董事的姓名；

描述证券及期货条例的股权结构的图表；

描述证券及期货条例的股权结构的图表

1. 说明《证券及期货条例》与投资基金工具和家庭/受益人之间的关系；

2. 描述由证券及期货条例管理其资产的家庭的概况；和

3. 对《证券及期货条例》将进行的活动性质的描述。

MAS认为以下安排是SFO安排的典型代表。有（或计划有）这些安排的证券及期货条例在申请豁免许可时应包括以下信息：

l 没有共同的控股公司，但由证券及期货条例管理的资产直接由一个家庭的自然人持有；

l 如果资产是由全权信托持有的，信托的设立人和受益人是同一家庭的成员；

l 如果出于慈善目的设立家庭信托，则该慈善信托仅由委托人从单个家庭提供资金；

l 如果出于经济利益和风险分担的目的，如《证券及期货条例》的主要雇员之类的非家族成员是《证券及期货条例》的股东，则初始资产和额外注资仅由单个家庭提供。

MAS可能需要2到4个月的时间来审查豁免许可申请，这尤其取决于安排的复杂性，所提交信息的质量以及申请人的响应能力。

关于单一家族办公室的税法

并非所有家族会关注单一家族办公室的费用。基于每个富裕家族也要为管理其资产、需求和意愿而付出相当的费用，若全数采用外部顾问的服务，反而难以掌握整体开支。

因此，部分家族是为要控制和降低资产管理的费用而特意设立单一家族办公室。设立专属的家族办公室可让他们纵观整体支出并协商较低的费用（采用机构投资的方式）。

从我们的实际经验可见，运营单一家族办公室的支出会比零散支付的费用总额为低，而所获得的服务素质较高，管理风险的工作也更完善。

在分析单一家族办公室的费用时，除了考虑每年所需的开支外，还应考虑如何向家族收取这些费用，以及各个家族成员之间又如何将之分摊。

这与确定运营家族办公室的费用同样重要，特别是当家族成员对家族办公室的服务范围未达成共识时，便会更挑战重重。若家族成员未获悉家族办公室的费用及如何向其收取时，长远来说将衍生问题和矛盾。

根据第13R条和第13X条税收激励计划获得的资金资格视情况而定。在评估资金的资格时，MAS可能需要有关家族办公室的信息，包括：

家族办公室集团的股权结构；

有关家族办公室与投资基金工具和受益人之间关系的信息；

家族办公室的股东和董事的姓名；

有关家族办公室将开展的活动的信息；和

有关由家庭办公室管理其资产的家庭信息。

在2024年12月31日之前获得税收优惠计划批准的13R和13X基金，只要满足实体的持续运营条件，就可以在该基金的使用期限内享受该计划的好处。

家族办公室的持续运营要求

在家族办公室运作之前和整个过程中可能会产生各种管理要求。其中可能包括为家族办公室开设银行账户，准备年度税收报告，以及履行其他监管报告义务，例如《通用报告标准》（CRS）和《外国帐户税收合规法》（FATCA）。