马来西亚的金融科技野心

作为拥有3000多万人口的东南亚发展中国家，马来西亚经历了颇为动荡的几年。在上届总理被卷入国际贪污丑闻后，现年92岁的马哈蒂尔出人意料地再次当选该国国家领导人，并承诺会推进多项重要改革。

马来西亚身负1万亿马来西亚林吉特（约合1.67万亿人民币）国债，设立了希望基金（TabungHarapanMalaysia）鼓励民众和企业向指定银行捐款。借助GoGetFunding.com等网站，民间也自发策划了各种众筹活动。

这为我们展望Fintech（金融科技）在“马来西亚2.0”的发展提供了参考，在这个“获得新生”的国家，未来的重心将是打击腐败、改善经济。该国的政界人士也纷纷变身技术达人，开始认识到科技在国家治理和政策制定中将发挥关键作用。来自马来西亚华人公会的一位竞选人就曾表示，如果当选，他将利用区块链技术来提升政府透明度。

什么是Fintech（金融科技）？

根据JournalofInnovationManagement的定义，“‘金融科技’是利用技术改善金融活动的新型金融业。”

金融科技公司中既有初创公司，也有传统金融公司，它们都尝试取代或改善现有金融机构的服务，智能手机的普及则助推了该行业的增长。

除了初创公司，传统金融机构也加入了这一行业革命：许多银行建立了自己的金融科技创新项目，谋求制胜的新点子，进而改变人们的理财方式。

金融科技在马来

马来西亚早期孵化器和投资公司1337Ventures制作了一张覆盖不同细分市场的马来西亚金融科技生态图，从这张图来看，该国大部分金融科技公司都集中在支付和贷款领域。

考虑到马来西亚的人口结构——超过一半的人为穆斯林，伊斯兰金融（遵从伊斯兰教规的金融交易活动）在该国也占据重要位置，增长潜力可观。

调查结果显示，马来西亚金融科技发展十分不均，有的细分市场无人问津，有的则是一片红海，1337Ventures认为这“十分具有启发性”。公司近期还推出了专门针对金融科技领域的孵化前速成培训课程。课程持续四周，由当地银行高层担任讲师。

在电子钱包领域，KrASIA近期曾报道游戏公司Razer与马来西亚巨头BerjayaCorporationBerhad联手推出的电子钱包APP。目前，该服务已入驻6000多个线下零售点。尽管在马来西亚，电子钱包领域已是玩家众多的细分市场，甚至不乏中国玩家——支付宝和微信支付的身影，Razer的进入还是掀起了波澜。与此同时，东南亚网约车平台Grab也于去年进入支付领域，在新加坡推出了GrabPay，今年6月又将业务扩张到了马来西亚。

比价网站在马来西亚也很受欢迎，主要玩家包括新加坡的GoBear和马来西亚的iMoney。两家平台都为用户提供保险和信用卡等金融产品的鉴别和比价服务。iMoney成立于2012，2017年接受采访时曾表示，虽然其业务已覆盖整个东南亚，但公司超过一半的营收仍来自马来西亚。

“我们在马来西亚有两年的先发优势，所以一直在增长。但在菲律宾和印尼等市场，我们还多多少少处于完善自身的阶段，覆盖的领域也没那么多，”iMoney的CEOLeeChingWei说。

1337Ventures还列出了那些至今仍是蓝海的细分领域，包括信用评级、房地产网站和资本市场交易。

监管环境

对马来西亚金融科技行业的监管主要与融资和股权众筹有关。

马来西亚国家银行（BankNegaraMalaysia）——同时也是该国的中央银行——先是在2016年发布了金融科技监管沙盒框架，旨在为金融科技打造友好的发展环境，促进马来西亚金融产业增长。

据安永会计师事务所2016年的一份探讨金融科技合规性和监管环境报告，通常而言，监管沙盒的作用是：以试点的方式对部分私营企业放宽、甚至免除现行的监管限制。

被纳入框架的公司在面对个人和企业客户时将享有优势。当然，并非所有公司都能成为试点单位，需要满足的条件包括但不限于：

1.有真正能被称为创新的产品、服务或解决方案，能提高金融服务的可达性、效率、安全系数和质量

2.证明公司已对产品、服务或解决方案的效用、功能和相关风险进行过充分、正确的评估

3.拥有开展沙盒测试所需的资源，能缓解和控制与公司提供的产品、服务和解决方案相关的风险和损失

4.制定有现实的商业计划，能在退出沙盒框架后将其产品、服务或解决方案在马来西亚商业化