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哪些境外机构在关注中国ABS市场?


2015年,首单由外资银行作为发起机构的“汇元2015年第一期信贷资产证券化信托资产支持证券”成功发行,参与机构为汇丰银行(中国)有限公司。2017年,首单通过“债券通(北向通)”引入境外投资者的银行间债券市场的资产支持证券的“福元2017年第二期个人汽车抵押贷款资产支持证券”成功发行!2018年,由国信证券作为承销团成员之一的“飞驰建融2018年第五期信贷资产支持证券”在银行间市场成功发行,这是全国首单“债券通”CLO产品!

邮储银行资产管理部彭琨曾发表文章《境外资金投资国内资产证券化产品的探索》表示,在国内现有资产证券化产品投资人中,境外资金参与较少,且主要集中在汽车抵押贷款支持证券,据不完全统计,宝马一期外资投资机构达到66%;华驭一期外资投资机构达到80%;福元一期外资投资机构达到50%。整体来看,外资机构参与的积极性比较高,但RQFII实际参与的比例却很有限。

随着金融市场持续对外开放,国内债市投资便利性不断增强,预计未来境外投资者参与国内ABS市场的比重将会进一步提高。截至目前,国内多单债券通ABS产品的成功发行,充分体现境外机构对中国资产证券化产品的高度认可,同时也将进一步拓宽境外投资者参与国内债券市场范围,助力国内银行间债市进一步对外开放。

会议背景

2018 年中国 ABS 总发行量达 20039亿人民币(2946 亿美元),全球结构性融资界投资者们纷纷将目光投向这个潜力巨大的市场。随着欧美的ABS 市场日趋成熟,收益率差逐渐收紧,中国 ABS 作为高收益优质资产的新来源,引起了国际投资者的广泛关注。此外,中国实施了各种重大举措,如香港货币交易所的债券通计划,努力向国际投资者群体开放本国市场。

2019年3月,由瀚德科技、中国资产证券化百人会论坛(CAF100)、欧洲货币机构投资者集团/IMN共同主办的“第三届中国结构信用与资产证券化全球投资人年会”将在北京举行。中国境内负责市场监督的监管机构的高级官员,以及海内外的机构投资者将会参会。

欧洲货币机构投资者集团/IMN作为会议的发起者之一,在过去24年,每年在美国和欧洲举办区域规模最大的ABS行业年会,旗舰年度会议平均可吸引超过 4000 名活跃于ABS领域的专业人士。因此,这场盛会有能力和信心帮助中国 ABS 市场进入国际舞台。

此外,与会者还包括领先全球国际银行和律师事务所、中国的主要银行和法律机构、国际评级机构,以及其他一同进入蓬勃发展的中国 ABS 市场的主要服务提供商。我们立志于帮助更多的国际投资者进入中国资产证券化领域,建立多元化的投资者结构、从而形成一个更具有流动性和活力的市场。

据了解,截至目前,已有包括Asian Development Bank(亚洲开发银行)、Rothschild(罗斯柴尔德)、GIC(新加坡政府投资公司)、National Australia Bank(澳大利亚国民银行)、International Finance Corporation(国际金融公司)、Sumitomo Mitsui Banking Corporation(三井住友银行)、Standard Chartered Bank(渣打银行)等在内的逾百家知名海外机构注册参会。美国银团贷款与交易协会(LSTA)、欧洲金融市场协会(AFME)和美国结构性融资行业组织(SFIG)都已表示将参加此次活动。

文章部分内容转自园园ABS研究 (ID:yuanyuan_abs)

Contents

大会内容

主办单位

中国资产证券化百人会论坛 (CAF100)

欧洲货币机构投资者集团/IMN

承办单位

瀚德科技

当代金融家

欧洲货币机构投资者集团

技术支持

国金ABS云

特别支持

中国中小企业协会

中国证券投资基金业协会

中国保险资产管业协会

中国房地产业协会

亚太房地产协会

新华社中国经济信息社

厦门市资产证券化协会

会议时间

2019年3月30日-31日

会议地点

北京嘉里大酒店

会议议程

第三届中国结构信用与资产证券化全球投资人年会议程


已报名海外机构(部分)

欧洲投资公司

ADM Capital

亚洲开发银行

Asian Development Bank

安本标准投资管理

Aberdeen Standard Investments

荷兰全球保险集团

Aegon

友邦保险有限公司

AIA Insurance

美国国际集团

AIG

德盛安联资产管理公司

Allianz Global Investors

东方汇理资产管理公司

Amundi

英杰华投资集团

Aviva

贝恩资本

Bain Capital

美洲银行

BoA

贝莱德集团

BlackRock

法国巴黎资产管理公司

BNP Paribas Asset Management

纽约梅隆银行投资管理公司

BNY Mellon Investment Management

德意志资产和财富管理公司

Deutsche Asset & Wealth Management

欧洲中央银行

European Central Bank

欧洲投资银行

European Investment Bank

欧洲投资基金

European Investment Fund

达拉斯联邦房贷银行

Federal Home Loan Bank of Dallas

惠誉评级

Fitch Rating

富达国际

Fidelity

富兰克林邓普顿

Franklin Templeton

新加坡政府投资公司

GIC

荷兰国际集团

ING Bank

国际金融公司

International Finance Corporation

INTEX

景顺

Invesco

摩根大通资产管理公司

J.P. Morgan Asset Management Inc.

宏利

Manulife

中美联泰大都会人寿保险有限公司

MetLife

摩根士丹利投资管理

Morgan Stanley Investment Management Inc.

穆迪信用评级

Moody’s

法储银环球资产管理集团

Natixis Asset Management

英国保诚集团

Prudential Plc

罗斯柴尔德公司

Rothschild

瑞典北欧斯安银行有限公司

SEB

渣打银行

Standard Chartered Bank

道富银行

State Street Bank

三井住友银行

Sumitomo Mitsui Banking Corporation

永明金融集团

Sun Life Group

永明金融

Sunlife

瑞银环球资产管理

UBS Global Asset Management

富国银行

Wells Fargo

世界银行集团

World Bank

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