截止2017年3月，已经在新三板挂牌的云南公司合计85家，名单附后（其中国资背景的企业有14家，正在申请的企业5家，已退市1家，进入创新层企业14家，基础层企业71家）。
挂牌以后，通过股转系统发布股权激励方案公告的企业仅有三家，分别为昆明七彩云南庆沣祥茶业股份有限公司（七彩云南）、云南杨丽萍文化传播股份有限公司（云南文化）、云南航天工程物探检测股份有限公司（航天检测），上述三家公司（以下以简称代替）的股权激励方案简析如下：
1、七彩云南
通过定向发行限制性股票的方式，激励对象为19名“核心员工”，其中一人为副总经理，一人为监事（在上市公司中，监事不能成为激励对象，挂牌公司没有相关规定），共筹集资金2070万元，发行价格以每股6元（最近一期公开披露的每股净资产5.39元）。
方案特征：
1、激励对象通过直接持股的方式认购发行股票，未进行持股平台的安排，异于激励对象通过持股平台持股的主流方式，可能对公司后期决策效率、控制权安排产生一定隐患；
2、股票锁定期长达8年之久，能长期绑定核心员工，避免中途离职；
3、把监事纳入激励对象范围；
4、发行股票筹集金额较大，融资效果明显。
方案不足之处：
1、未设立持股平台，恐对后期公司经营决策、控制权产生不利影响；
2、股票解锁条件仅与时间挂钩，且时间较长，未对业绩考核进行约定，激励力度不足；
3、未设计股票回购制度，无法约束员工离职意愿，恐在未上市的情况下即造成股东失控， 对后期公司决策、登记变更造成隐患。
2、云南文化
通过定向发行限制性股票的方式，向持股平台（有限合伙企业）发行股票，通过持股平台间接持股的激励对象为27人，分别为公司高管及员工。发行价为3.5元（上一年度归属于母公司股东的每股净资产为2.68元），共募集资金525万元。
方案特征：
在公告的股票激励发行方案上未见业绩考核、锁定期、股票回购等限制性约定，但因为本方案是通过有限合伙这一持股平台来间接持股，相关约定可以放在有限合伙层面，通过有限合伙协议进行相应约定。是否进行了约定？及具体内容如何？因为不属于公开内容，故无法进行评述。
3、航天检测
通过预先设立的云南君致投资合伙企业（有限合伙）持有公司的21.99%的股份作为激励计划的股票来源，向激励对象转让限制性股票，折算为707万股。
基本操作模式为：在符合授予条件的前提下，由大股东在有限合伙企业层面向激励对象转让合伙份额，激励对象间接持有公司股票，约定了大股东的回购条件和价格。该激励计划分5年实施。
方案特征：
1、基本模式具有股票期权和限制性股票的双重特征，股票授予条件：公司上一年度净利润、产值及营业收入较上一年度增长均在10%以上；
2、授予股票价格实行浮动制，即参考上一年度距离董事会制定授予价格最近的做市商过去3个月实际成交平均价格或过去6个月内已完成融资的最高金额的70%-80%作为定价依据，若以上数据都没有，则以5元/股为基数，此后年度逐年上浮不低于10%。从方案描述可以看出，股票授予价格有很大的不确定性，对激励对象来说没有定心丸，激励效果大打折扣；
3、激励对象不确定，高管部分仅与岗位挂钩，核心骨干、技术骨干由总经理提名；
4、激励股票数量制定了一个与工作岗位挂钩的系数作为计算依据；
5、制定了大股东回购制度：回购情形分为降职、解除劳动关系、退休、身故、因公负伤导致丧失劳动能力等几种情况，回购价格为授予平均价格，若经审计的每股净资产为负，则回购价格为零；
6、限售期为3年，自授予股票或工作满三年起可按转让或让大股东回购，对持股期限以10年为界进行了分别限制。
综上，该股权激励方案考虑因素较齐全，但限制条件过于苛刻，设计过于复杂，激励效果不乐观。
关于新三板公司设立持股平台进行股权激励的问题：
2015年11月24日，股转公司发布了《非上市公众公司监管问答——定向发行（二）》，明确单纯以认购股份为目的而设立的公司法人、合伙企业等持股平台，不具有实际经营业务的，不符合投资者适当性管理要求，不得参与非上市公众公司的股份发行。自此，希望通过设立持股平台实施股权激励的企业受到巨大影响。到目前为止，股转公司仍未对持股平台有放开迹象。所以，七彩云南用直接持股的安排，恐怕是受该政策的影响所致。
那么，目前要通过持股平台来进行股权激励，似乎只能在挂牌前设立持股平台进行股份预留，但是该方式也是股转公司不鼓励的，原因是对股权清晰会有所影响。所以，即使要有此安排，有限合伙持股平台中的合伙人不宜太多、太复杂，避免对挂牌造成不利影响。
那是否真的只有上述三家公司做了股权激励呢？事实恐怕并非如此，从股东结构来看，大部分公司在挂牌前就对高管团队及核心人员进行了持股安排，这就是大部分人理解的股权激励。对此，我们团队的认识用几句话来概括：
1、股权激励并不是授予股权就万事大吉了，一个和尚挑水喝，三个和尚没水喝的道理很浅显易懂；
2、没有动态调整机制的股权激励方案容易导致吃大锅饭、搭便车的现象。为此，我将在下一篇文章《毛泽东同志在1958年进行了股权激励的伟大尝试------》中进行分析。
附：云南新三板企业名单（包括正在申请的企业名单）
序号
层级
公司全称
公司代码
公司简称
注册地址
所属行业
挂牌日期
转让类型
备注
1、
创新层
昆明安泰得软件股份有限公司
430472
安泰得
云南省昆明市高新区科园路99号鼎易商务中心B座13楼
软件和信息技术服务业
20140124
做市
2、
基础层
云南铜业科技发展股份有限公司
430530
云铜科技
昆明市高新开发区二环西路625号
有色金属冶炼和压延加工业
20140124
协议
国资背景
3、
基础层
昆明佳晓自来水工程技术股份有限公司
830791
佳晓股份
昆明市小菜园立交桥下思源路14号
建筑安装业
20140610
协议
4、
基础层
云南路桥股份有限公司
830796
云南路桥
昆明市官渡区关上宝海路星河明居
土木工程建筑业
20140606
协议
国资背景
5、
基础层
宁波亚锦电子科技股份有限公司
830806
ST亚锦
宁波市北仑区新碶新建路2号1幢1号139室
电气机械和器材制造业
20140606
做市
6、
创新层
云南万绿生物股份有限公司
830828
万绿生物
云南省元江县江东工业区
农业
20140704
做市
7、
基础层
云南智云信息技术股份有限公司
830878
智信股份
云南省昆明市西山区安康路9号昆房置换大厦5层
专业技术服务业
20140716
协议
8、
基础层
云南银发绿色环保产业股份有限公司
830918
银发环保
昆明高新区海源北路658号云南生物技术创新中心401
商务服务业
20140811
做市
9、
创新层
云南蓝钻生物科技股份有限公司
831119
蓝钻生物
云南省昆明市二环西路398号高新科技信息中心主楼
食品制造业
20140815
做市
10、
基础层
昆明理工恒达科技股份有限公司
831152
昆工科技
昆明市高新区昌源北路1299号
有色金属冶炼和压延加工业
20140924
做市
11、
基础层
云南昆钢耐磨材料科技股份有限公司
831212
耐磨科技
云南省玉溪市新平县扬武镇新奎路7号
金属制品业
20141022
做市
国资背景
12、
基础层
云南杨丽萍文化传播股份有限公司
831239
云南文化
云南省昆明市盘龙区穿金路764号云南映象小区39栋2单元17层1702号
文化艺术业
20141103
做市
13、
基础层
云南佳盈物流股份有限公司
831573
佳盈物流
云南省昆明市西山区前卫镇日新中路润城第一大道634号5栋3111号
装卸搬运和运输代理业
20141230
做市
14、
基础层
云南云叶化肥股份有限公司
831663
云叶股份
云南省昆明市经济技术开发区昌宏路 49 号
化学原料和化学制品制造业
20150112
做市
15、
创新层
云南能投威士科技股份有限公司
831931
云能威士
云南省昆明经开区大冲工业片区新加坡工业园景明北路
专用设备制造业
20150305
做市
国资背景
16、
基础层
云南航天工程物探检测股份有限公司
832007
航天检测
云南省昆明市经济技术开发区出口加工区顺通大道89号B座9层
专业技术服务业
20150216
做市
17、
创新层
云南海潮集团听牧肉牛产业股份有限公司
832151
听牧肉牛
云南省昆明市寻甸县羊街镇龙池村
农副食品加工业
20150316
做市
18、
基础层
云南欣绿茶花股份有限公司
832191
欣绿茶花
云南省楚雄州楚雄市尹家嘴灵秀湖林木种苗工作站内
农业
20150401
协议
19、
基础层
云南名家智能设备股份有限公司
832195
名家智能
云南省昆明市高新区二环西路398号高新科技广场办公室
专用设备制造业
20150402
协议
20、
创新层
云南吉成园林科技股份有限公司
832329
吉成园林
云南省红河州弥勒市弥阳镇湖泉小区商住楼
土木工程建筑业
20150415
做市
21、
基础层
云南世界恐龙谷旅游股份有限公司
832421
恐龙谷
云南省楚雄州禄丰县金山镇龙城路邮政大楼
娱乐业
20150522
协议
国资背景
22、
基础层
云南福慧科技股份有限公司
832688
福慧科技
通海县五金机电特色园区里山片区（落水洞）
化学原料和化学制品制造业
20150702
做市
23、
基础层
云南瑞博检测技术股份有限公司
832813
瑞博检测
云南省昆明市高新技术开发区M2-8-1号地块傲云峰小区综合楼9层912号
专业技术服务业
20150724
协议
24、
基础层
昆明自动化成套集团股份有限公司
832848
昆自股份
昆明市盘龙区白塔路131号汇都国际B座七楼732号
土木工程建筑业
20150724
协议
25、
创新层
云南大泽电极科技股份有限公司
832850
大泽电极
昆明新城高新技术产业基地B-5-10-1号地块
有色金属冶炼和压延加工业
20150722
做市
26、
基础层
昆明兴海绿化股份有限公司
832909
兴海绿化
云南省昆明市红塔东路21号香樟十六坊6幢3-4
土木工程建筑业
20150729
协议
27、
基础层
云南文山坤七药业股份有限公司
832952
坤七药业
云南省文山州砚山县盘龙乡砚西公路4公里处
医药制造业
20150721
协议
28、
基础层
云南七丹药业股份有限公司
832955
七丹药业
云南省文山州文山市三七药物产业园区
医药制造业
20150723
做市
29、
基础层
西双版纳新高深橡胶股份有限公司
833021
高深橡胶
云南省西双版纳州景洪工业园区管理委员会2楼206
橡胶和塑料制品业
20151020
协议
30、
基础层
云南立翔科技股份有限公司
833062
立翔科技
昆明市高新区科光路8号B栋3层
软件和信息技术服务业
20150730
协议
31、
基础层
云南山河园林股份有限公司
833068
山河园林
云南省昆明市高新区M2-10-7地块云铜康柏尔大厦A幢17楼17-1号
土木工程建筑业
20150730
协议
32、
基础层
云南司珈尔木业股份有限公司
833130
司珈尔
云南省曲靖市师宗县工业园区木材交易片区
木材加工和木、竹、藤、棕、草制品业
20150729
协议
33、
基础层
玉溪明珠花卉股份有限公司
833172
明珠股份
玉溪市高新区腾霄路11号
农业
20150810
做市
34、
基础层
云南润杰农业科技股份有限公司
833265
润杰农科
昆明市晋宁县工业园区二街片区
化学原料和化学制品制造业
20150818
协议
35、
创新层
云南生物谷药业股份有限公司
833266
生物谷
云南省昆明市高新区马金铺新区生物谷街999号
医药制造业
20150811
做市
36、
创新层
云南恒光科技股份有限公司
833303
恒光科技
云南省昆明市西山区滇池路1395号滇池名古屋23幢1号
批发业
20150817
协议
37、
创新层
云南长江绿海环境工程股份有限公司
833382
长江绿海
云南省昆明市新亚洲体育城水木清华D10幢2单元102房
土木工程建筑业
20150828
协议
38、
创新层
云南和谐通用航空股份有限公司
833567
和谐通航
昆明市度假区云南民族村蒙古村跑马场
航空运输业
20150918
协议
国资背景
39、
创新层
云南维和药业股份有限公司
833624
维和药业
云南省玉溪市红塔区北城镇莲池
医药制造业
20151111
做市
40、
创新层
云南三江并流农业科技股份有限公司
833723
三江并流
云南省昆明市富民县散旦镇人民政府办公楼206室
畜牧业
20151013
协议
41、
基础层
云南北方奥雷德光电科技股份有限公司
833932
奥雷德
昆明国家经济技术开发区红外路5号
计算机、通信和其他电子设备制造业
20151112
协议
国资背景
42、
基础层
云南爱尔发生物技术股份有限公司
834118
爱尔发
云南省楚雄市子午镇法邑村
农副食品加工业
20151113
协议
43、
基础层
云南润紫源生物科技股份有限公司
834121
润紫源
云南省昆明经开区云景路168号银河科技园J栋801
农业
20151127
协议
44、
基础层
云南昆钢钢结构股份有限公司
834150
云南钢构
云南省楚雄州禄丰县土官镇土官街1号楼
建筑装饰和其他建筑业
20151109
协议
国资背景
45、
基础层
云南新天力机械制造股份有限公司
834273
新天力
云南省昆明市安宁市太平镇火龙村
专用设备制造业
20151113
协议
46、
基础层
云南坤瑞泰隆建材科技股份有限公司
834396
坤瑞科技
云南省昆明市晋宁工业园区晋城片区
非金属矿物制品业
20151202
协议
47、
基础层
云南一乘驾驶培训股份有限公司
834592
一乘股份
云南省昆明市晋宁县晋城镇石碑村
教育
20151207
做市
国资背景
48、
基础层
云南润晶水利电力工程技术股份有限公司
834621
润晶水利
云南省昆明市盘龙区小坝路2号金尚俊园C座2903-2911
专业技术服务业
20151204
协议
49、
基础层
云南同昌保险经纪股份有限公司
834668
同昌保险
昆明市官渡区巫家巷148号巫家坝机场（行政保障部业务楼）三楼
保险业
20151209
协议
50、
基础层
昆明嘉和科技股份有限公司
834710
嘉和科技
昆明经济技术开发区信息产业基地拓翔路208号
通用设备制造业
20151207
协议
51、
基础层
云南雄汇医疗科技股份有限公司
834732
雄汇医疗
云南省昆明市度假区广福路387号星长征商务大厦3层1-2号、5-7号、9-11号
建筑装饰和其他建筑业
20151207
做市
52、
基础层
云南曲辰种业股份有限公司
834751
曲辰种业
云南省曲靖市麒麟区沿江路
农业
20151215
协议
53、
创新层
昆明七彩云南庆沣祥茶业股份有限公司
835024
七彩云南
昆明市国家昆明经济技术开发区
农业
20151214
做市
54、
基础层
丽江东巴谷生态文化旅游股份有限公司
835156
丽江文旅
云南省丽江市玉龙纳西族自治县白沙镇东巴谷景区
公共设施管理业
20151223
协议
55、
基础层
云南威鑫农业科技股份有限公司
835263
威鑫农科
云南省高新区海源中路 1088 号和成国际 A 座 22楼
化学原料和化学制品制造业
20151231
协议
56、
基础层
云南瑞宝生物科技股份有限公司
835390
瑞宝生物
云南省嵩明县杨林经济技术开发区天创路6号
食品制造业
20160113
协议
国资背景
57、
基础层
云南高山生物农业股份有限公司
835947
高山农业
云南省普洱市倚象生物科技园
食品制造业
20160308
协议
58、
基础层
昆明联诚科技股份有限公司
835964
联诚科技
云南省昆明市霖岚国际广场A栋8层
软件和信息技术服务业
20160310
协议
59、
基础层
云南厚泰科技股份有限公司
836178
厚泰科技
云南省昆明市高新技术开发区云南软件园
软件和信息技术服务业
20160317
协议
60、
基础层
鑫联环保科技股份有限公司
836446
鑫联环保
云南省红河州个旧市鸡街镇
生态保护和环境治理业
20160406
协议
退市
61、
基础层
亚太环保股份有限公司
836634
亚太环保
昆明市高新开发区科技路199号
生态保护和环境治理业
20160517
协议
62、
基础层
云南能投中汇招标股份有限公司
837222
云能中汇
云南省昆明市环城北路1-3号
专业技术服务业
20160517
协议
63、
基础层
云南科力新材料股份有限公司
837250
科力新材
云南省昆明市圆通北路86号
专用设备制造业
20160520
协议
国资背景
64、
基础层
云南顺丰洱海环保科技股份有限公司
837298
洱海环保
云南省大理白族自治州大理市凤仪镇大理创新工业园区
生态保护和环境治理业
20160519
协议
65、
基础层
云南祥云飞龙再生科技股份有限公司
837894
祥云飞龙
云南省大理白族自治州祥云县祥城镇清红路西侧
废弃资源综合利用业
20160711
协议
66、
基础层
昆明凌宇飞星信息科技股份有限公司
838124
凌宇飞星
云南省昆明市盘龙区金辰办事处领域时代大厦A栋7楼3-4号
互联网和相关服务
20160808
协议
67、
基础层
昆明华龙智腾科技股份有限公司
838187
华龙智腾
昆明市金星小区金星广场C幢1单元801室
专业技术服务业
20160802
协议
68、
基础层
昆明普尔顿环保科技股份有限公司
838320
普尔顿
昆明市西山区海口工业园区产业片区
橡胶和塑料制品业
20160825
协议
国资背景
69、
基础层
云南景然环境建设股份有限公司
838369
景然环境
云南省昆明市盘龙区世博路12号世博生态城低碳中心A栋501号
土木工程建筑业
20160805
协议
70、
基础层
云南东达物流股份有限公司
838482
东达物流
云南省昭通市水富县云富街道办事处长江大道
水上运输业
20160815
协议
71、
基础层
云南天行健营销服务股份有限公司
838906
天健股份
云南省昆明经开区经开路3号科技创新园2A3-2室
批发业
20160812
协议
72、
基础层
云南羊泉生物科技股份有限公司
839184
羊泉生物
牟定县共和镇军屯工业区
食品制造业
20160907
协议
73、
基础层
云南小谭客莱谛珠宝股份有限公司
839259
客莱谛
五华区南屏街5号华域大厦B座36层
批发业
20160909
协议
74、
基础层
云南建工钢结构股份有限公司
839395
云建钢构
云南嵩明杨林工业园区
房屋建筑业
20161024
协议
国资背景
75、
基础层
中国云南路建集团股份公司
839650
云南路建
官渡区金汁路567号
土木工程建筑业
20161125
协议
76、
基础层
云南绿生中药科技股份有限公司
839782
云南中药
经开区新加坡产业园2-5-5-2号
医药制造业
20161124
协议
77、
基础层
昆明黑马软件股份有限公司
839897
黑马软件
五华区苏家塘村云立方小区3-1幢8层2号
软件和信息技术服务业
20161117
协议
78、
基础层
云南鸿运嘉工贸发展股份有限公司
870173
鸿运股份
大理市下关文化路大30号附1号沙河小区4幢7单元1层商铺7-3号
批发业
20170110
协议
79、
基础层
云南巨力电缆股份有限公司
870404
巨力电缆
经开区洛羊街道办事处倪家营社区
电气机械和器材制造业
20170215
协议
80、
基础层
云南红岭云科技股份有限公司
870543
红岭云
五华区学府路690号金鼎科技园内B1幢7楼719房
软件和信息技术服务业
20170119
协议
81、
基础层
云南天之游科技股份有限公司
870591
天之游
经济技术开发区民云路85号
互联网和相关服务
20170120
协议
82、
基础层
云南园林绿化股份有限公司
870611
云南园林
学府路690号金鼎科技园18号平台A座6层
土木工程建筑业
20170123
协议
83、
基础层
云南骏宇国际文化博览股份有限公司
870635
骏宇文博
吴井路139号云南省邮政大厦20楼
文化艺术业
20170214
协议
84、
基础层
云南金浔电子商务股份有限公司
870844
金浔股份
高新区C2-4地块汇金城市商业广场A幢25层2501-2503室
批发业
20170213
协议
85、
云南云能西力生物技术股份有限公司
2016-4-22受理
云南省昆明市高新区海源北路6号高新招商大厦
研究和试验发展业
目前仍未上市
86、
基础层
昆明鼎邦科技股份有限公司
871181
鼎邦科技
云南省昆明市盘龙区江东花园二期兰香园32栋1单元101号
科技推广和应用服务业
20170327
协议
87、
基础层
云南嘉缘花木绿色产业股份有限公司
871181
嘉缘花木
云南省楚雄彝族自治州禄丰县金山镇龙缘路金诚花园小区6幢7楼
土木工程建筑业
20170328
协议
88、
云南龙生茶叶股份有限公司
2016-12-29受理
酒、饮料和精制茶制造业
目前仍未上市
89、
云南龙发制药股份有限公司
2016-12-30受理
云南省楚雄市鹿城南路384号
医药制造业
目前仍未上市
90、
科海电子股份有限公司
2017-1-12受理
云南省昆明市盘龙区小坝路2号金尚俊园C幢写字楼27层
软件和信息技术服务业
目前仍未上市
91、
云南凤翔通用航空股份有限公司
2017-1-23受理
云南省昆明市石林县鹿阜街道办事处石林南路教育局附楼一楼6号办公室
航空运输业
目前仍未上市